本文作者：稽惠娟：《商業(yè)保理發(fā)展對中小企業(yè)的意義》，載于《時代金融》。

來源：亞洲保理（ID：Asiafactor_CN）

商業(yè)保理的發(fā)展對中小企業(yè)的意義

中小企業(yè)面臨的問題是復雜的,商業(yè)保理的發(fā)展雖然不能從政策層面和市場環(huán)境角度解決中小企業(yè)發(fā)展中存在的瓶頸,但是可以從信用風險控制和貿易融資方面給予中小企業(yè)支持,從而有利于中小企業(yè)專注于研發(fā)、生產,并通過提供有競爭力的支付方式來吸引客戶、拓展市場。

  （一）轉嫁收款風險。

根據賣方的需要,保理商可以為其提供信用風險控制和壞賬擔保服務。賣方在與買方簽訂合同之前,先與保理商簽訂保理協(xié)議,由保理商對買方的背景、實力等進行調查,在此基礎上核定信用銷售額度。賣方在已核準信用額度內的供貨所產生的應收賬款,保理商提供的壞賬擔保。也就是說,如果因買方的資信原因如破產、倒閉、無力支付等發(fā)生拒付,由保理商承擔付款責任。在這種情況下賣方把收款的風險轉嫁給了保理商,不用再擔心由于買方的信用風險造成貨款無法收回的情況。

  （二）盤活應收賬款、加快資金周轉,改善企業(yè)財務狀況。

保理商為企業(yè)提供無追索權的融資服務。出口商可以將該融資作為正常的銷售收人。在資產負債表上直接表現為應收賬款減少,現金增加,財務狀況得以改善。即使是有追索權的保理融資,通過保理商購買應收賬款也可以使企業(yè)迅速回籠資金,進行下一輪的生產和銷售。

  （三）減輕應收賬款管理和催收的負擔,提高生產和銷售效率。

中小企業(yè)由于條件限制,往往只配備一名財務人員,甚至兼職財務。當企業(yè)業(yè)務量逐漸增加時,其相應的應收賬款也相應增長起來,這些應收賬款對應不同的買方和不同的收款期,管理起來比較麻煩。保理服務為企業(yè)提供了應收賬款管理和催收的服務。賣方將其應收賬款的管理權授予保理商。保理商利用完備的賬戶管理系統(tǒng)為賣方的銷售設立分戶賬,利用系統(tǒng)自動進行記賬、催收、清算、計息收費、打印賬單等工作,定期向出口商提供關于應收賬款的回收情況、逾期賬款情況、信用額度變化情況等各種財務和統(tǒng)計報表。而企業(yè)則可以集中精力進行產品的研發(fā)、生產和銷售。

  （四）利用信用銷售方式吸引客戶,開拓市場。

在商業(yè)保理的支持下,賣方可以通過向買方提供信用銷售的方式提高其市場競爭力,有利于市場的開拓。在信用銷售下,賣方的收款期雖然延長了,但是由于商業(yè)保理公司向其購買應收賬款并支付貨款,賣方可以迅速回籠資金。以相同規(guī)模的中小企業(yè)為例,通過保理服務,企業(yè)可以接下比以前大幾倍的訂單,從而與買方建立起穩(wěn)定的關系,有利于市場的穩(wěn)定和開拓。