綜述
時間價值網是一家“小”互金平臺，論注冊資本只有308萬，論交易規(guī)模只有行業(yè)大頭的十分之一，但卻是一個十分值得關注的平臺。它在業(yè)內首創(chuàng)按秒計息，投資、提現極度靈活，是業(yè)內少有的投資資金匹配的資產可以穿透查看的平臺之一，同時也是最早一批上線銀行存管的平臺之一?？梢哉f在流動性資金管理這個利基市場，時間價值網這個小而美的平臺擁有相當的比較優(yōu)勢。
運營方：深圳市時間價值信息技術股份公司
成立時間：2014年5月
注冊資金：308萬元（2016年2月，獲匯川技術和前海安星資產2000萬入股，估值上億）
所處城市：深圳
累積成交額：20億元
 
背景
時間價值網是北大同學的創(chuàng)業(yè)項目，四個創(chuàng)始合伙人擁有法律、投行、互聯(lián)網相關經驗，團隊在專業(yè)程度上和分工互補上還是比較亮眼的。時間價值網在2016年2月獲得A輪融資，投資方為匯川技術和前海安星2000萬入股，估值上億。
 

 
資產
時間價值網對接的資產分為四類：政信類信托、保險保障資產、資產增信類借貸、業(yè)務場景類借貸。對應的底層資產分別為信托收益轉讓、商票收益轉讓、贖樓貸、車商貸等。這與一般P2P平臺民間借貸的資產端業(yè)務模式有一定差異。
 
風險
時間價值網上線銀行存管之后，理論上不存在卷款跑路風險。其風險主要存在于以下三方面：
一、資產信用風險。前面講說過時間價值網的資產端與一般從事民間借貸的P2P平臺不同，資產端對接的業(yè)務項目中，信托為傳統(tǒng)剛性兌付的金融領域，商票出現信用風險也極低，至于贖樓貸、車商貸分別屬于抵押借款和供應鏈金融借款，應該說整體上資產信用風險可控。時間價值網對于這些信息的披露還是比較清晰、透明的。
二、流動性風險。時間價值網隨時存取的模式存在一定流動性風險，這是所有活期平臺都存在的問題。
三、政策、法規(guī)風險。作為金融平臺，時間價值網雖然在很多方面都積極擁抱監(jiān)管，但由于監(jiān)管體系并不成熟，有隨時調整的可能，未來存在一定不確定性。例如，時間價值網對接存管方為江西銀行，但如果“銀行存管屬地化”要求落實，時間價值網將面臨更換存管方的問題。
 
體驗
時間價值網2016年11月上線了江西銀行存管。投資前需通過姓名、身份證號、已有銀行卡號、銀行卡預留手機號四要素驗證開通江西銀行存管電子賬戶。同時還需簽署自動投標協(xié)議、自動債權轉讓等協(xié)議（這關系到上述活期模式的實現），流程相對繁瑣。不過完成注冊后，投資、提現等操作就比較簡單了。
時間價值網只有一款活期產品秒利寶，年收益率為5%，沒有定期標。
資金轉入時間價值網秒利寶之后即開始按秒計息（這也就是時間價值網宣傳的轉入計息，按秒計息），按轉入時簽署的預約投資協(xié)議，在匹配到資產之前，會產生預約收益，從合同表述來看收益的性質為補貼。
筆者轉入一天后匹配到資產，此時會形成基礎資產收益轉讓協(xié)議，載明基礎資產持有方、轉讓方與受讓方、轉讓收益金額以及基礎資產具體情況等信息。同時也能查看到完整的基礎資產信息，筆者匹配到的是電子商票，可以看到完整的票面信息，也能看到完整的電子商業(yè)承兌匯票轉讓協(xié)議以及履約保證險保單信息，這也就是時間價值網所宣傳的“底層資產可穿透查看”。
提現時亦是通過債權轉讓變現，筆者實測15分鐘到賬。
目前時間價值網只收取一項手續(xù)費，即面向V1用戶收取5元/筆的提現手續(xù)費（似為防羊毛黨手段），完成升級任務后即可免費提現，這一點對于新用戶而言并不方便。此外，積分抽獎功能也較為雞肋。
從以上實測體驗來看，時間價值網法律關系清晰，資產投向透明，在擁抱合規(guī)性方面走在行業(yè)前列，當然時間價值網在用戶體驗和手續(xù)費等規(guī)則方面還有待優(yōu)化。
 
 
（注：本測評旨在以專業(yè)視角考察平臺并提示風險，旨在期待平臺繼續(xù)完善，并不構成投資建議。理財有風險，投資需謹慎。）