傳統(tǒng)的銀票業(yè)務已遠遠不能滿足企業(yè)主的要求，銀行需從電子票據(jù)、商票等維度入手，切實融入到企業(yè)的貿(mào)易過程之中。下面為您重點剖析“票據(jù)貼現(xiàn)”和“票據(jù)組合”這兩種模式。

票據(jù)貼現(xiàn)

票據(jù)貼現(xiàn)是指資金的需求者，將自己手中未到期的商業(yè)票據(jù)、銀行承兌票據(jù)或短期債券向銀行或貼現(xiàn)公司要求變成現(xiàn)款，銀行或貼現(xiàn)公司（融資公司）收進這些未到期的票據(jù)或短期債券，按票面金額扣除貼現(xiàn)日以后的利息后付給現(xiàn)款，到票據(jù)到期時再向出票人收款。

“協(xié)議付息票據(jù)貼現(xiàn)”運作模式

在商業(yè)交易中，買賣雙方的交易地位隨著商品的供求關(guān)系、雙方實力變化而不斷遷移，這也直接導致了票據(jù)貼現(xiàn)利息承擔的討價還價，銀行夾雜在雙方交易結(jié)算博弈中，作為執(zhí)行者操作雙方的利益分割。

①買方企業(yè)與賣方企業(yè)均在貼現(xiàn)銀行開立存款賬戶，買方或者賣方向銀行提出授信申請（如使用其他銀行承兌的銀行承兌匯票則無需授信）;

②貼現(xiàn)銀行根據(jù)授信業(yè)務有關(guān)規(guī)定對申請人實施授信，確定協(xié)議付息貼現(xiàn)業(yè)務授信額度，簽訂協(xié)議付息補充協(xié)議，確定雙方付息比例;

③買方企業(yè)簽發(fā)票據(jù)，交付賣方企業(yè);

④賣方持票及跟單資料向貼現(xiàn)銀行提出協(xié)議付息貼現(xiàn)業(yè)務申請，提交相關(guān)材料;

⑤貼現(xiàn)行對賣方企業(yè)提供的銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票及跟單資料進行審查，確保票據(jù)、貿(mào)易背景真實、有效;

⑥貼現(xiàn)行按比例借記買方企業(yè)存款賬戶，確認貼現(xiàn)利息收妥后，將票面額扣除賣方應付利息后貸記賣方企業(yè)存款賬戶;

⑦票據(jù)到期，貼現(xiàn)銀行向承兌人發(fā)出托收。

“賣方付息票據(jù)貼現(xiàn)”業(yè)務運作模式

賣方付息票據(jù)貼現(xiàn)是指商業(yè)匯票持票人將未到期的商業(yè)匯票轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現(xiàn)利息后，將余額付給持票人的一種票據(jù)業(yè)務操作模式。

①客戶持商業(yè)匯票向銀行提出貼現(xiàn)申請;

②銀行會計部門再次審核商業(yè)匯票的真實性，并由信貸審批部門按照審批權(quán)限進行審批;

③銀行審批同意后，客戶當場背書轉(zhuǎn)讓匯票并辦理相關(guān)手續(xù);

④銀行根據(jù)貼現(xiàn)金額將相應的資金劃轉(zhuǎn)到客戶的存款賬戶;

⑤匯票到期，銀行將銀行承兌匯票/商業(yè)承兌匯票及委托收款憑證寄送給商業(yè)匯票付款人開戶行（或承兌行）;

⑥商業(yè)匯票付款人開戶行（或承兌行）向貼現(xiàn)行劃轉(zhuǎn)匯票款項。

“買方付息票據(jù)貼現(xiàn)”運作模式

所謂買方付息貼現(xiàn)業(yè)務，是指賣方（貼現(xiàn)申請人）在商業(yè)匯票到期日前為取得資金，在由買方貼付利息或者由買方和賣方共同支付利息后，將票據(jù)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給票據(jù)營業(yè)部的票據(jù)行為。

賣方付息票據(jù)貼現(xiàn)是指商業(yè)匯票持票人將未到期的商業(yè)匯票轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現(xiàn)利息后，將余額付給持票人的一種票據(jù)業(yè)務操作模式。

票據(jù)組合

所謂“票據(jù)系列多重產(chǎn)品組合服務方案”，就是指以銀行承兌匯票、商業(yè)承兌匯票以及電子承兌匯票這三款金融工具為核心，將它們按照不同期限、不同額度進行交叉配比，進而形成“票據(jù)池”管理模式。在日趨紛雜的票據(jù)融資產(chǎn)品當中，“票據(jù)池”管理模式日益受到市場關(guān)注，由此衍生出多種產(chǎn)品組合設計模式，其中最為典型的包括：

（1）長銀票→短銀票→長銀票;

（2）長銀票→短銀票→長商票;

（3）銀行承兌匯票質(zhì)押項下保理;

（4）商業(yè)承兌匯票質(zhì)押項下保理;

（5）第三方票據(jù)質(zhì)押項下保理。

上述幾種服務形態(tài)在業(yè)界運用得較多，創(chuàng)新形式也是多種多樣，值得銀行業(yè)在創(chuàng)新中小企業(yè)融資產(chǎn)品時重點關(guān)注。

“信用證擔保銀票業(yè)務”運作模式

代理出口商取得國外進口商開具的信用證（保函）后，在信用證（保函）的額度內(nèi)申請簽發(fā)銀行承兌匯票作為預付款支付給國內(nèi)供應商，由國內(nèi)供應商向銀行申請辦理銀行承兌匯票貼現(xiàn)，取得資金用于采購原材料，進行生產(chǎn)備貨，及時向代理出口商交貨，代理出口商按時辦理貨物的出口，該業(yè)務是一項典型的貿(mào)易融資業(yè)務。

“銀票質(zhì)押貸款業(yè)務”運作模式

銀行承兌匯票質(zhì)押貸款是指客戶以銀行承兌匯票作為質(zhì)押，銀行提供短期流動資金貸款的一種授信業(yè)務方式。

“電子銀票質(zhì)押業(yè)務”運作模式

所謂電子商業(yè)匯票質(zhì)押業(yè)務，是指電子商業(yè)匯票持票人為了給債權(quán)提供擔保，在票據(jù)到期日前在電子商業(yè)匯票系統(tǒng)中進行登記，以該票據(jù)為債權(quán)人設立質(zhì)權(quán)的票據(jù)行為。所有業(yè)務參與者（包括企業(yè)、銀行、人民銀行、財務公司、被代理行）均可發(fā)起質(zhì)押申請和接受質(zhì)押申請。

A.合同簽訂或供貨指的是：出票人和持票人之間的貿(mào)易合同的簽訂和供貨;

B.轉(zhuǎn)發(fā)和轉(zhuǎn)移電子票據(jù)指的是：出票人和持票人的開戶行與人民銀行的電子商業(yè)匯票系統(tǒng)（ECDS）之間票據(jù)轉(zhuǎn)發(fā)和轉(zhuǎn)移;

C.簽發(fā)和簽收電子商業(yè)匯票指的是：出票人和持票人與他們各自的開戶行之間的電子票據(jù)的簽發(fā)和簽收。

“票據(jù)池業(yè)務”運作模式

這種運作模式是指銀行對客戶持有的并暫時沒有貼現(xiàn)需求的商票提供鑒別、查詢、保管、托收等“一攬子”服務，銀行可以根據(jù)客戶的需要，隨時提供匯票貼現(xiàn)、質(zhì)押開票等一種綜合票據(jù)管理業(yè)務。通過這種匯聚成“池”的管理方式，主要可以實現(xiàn)兩大功能：

功能之一：管家式服務;

功能之二：開發(fā)票據(jù)大戶的利器，組合嵌套“長銀票→短銀票→長銀票”、“長銀票→短銀票→長商票”等等。

綜上所述，圍繞著票據(jù)這一金融交易工具，衍生出來的創(chuàng)新服務模式多種多樣，并沒有統(tǒng)一的定式，需要產(chǎn)品經(jīng)理和客戶經(jīng)理在實際運用中靈活設計。

與此同時，上述介紹的細分模式也沒有先后順序之分，應當按照客戶經(jīng)營狀況、從屬行業(yè)狀況、資金周轉(zhuǎn)周期等等綜合評定。

來源：友佳互聯(lián)、云圖金融