來源：銀行家雜志
作者：黃劍輝 中國民生銀行研究院院長
近年來，隨著政策環(huán)境的不斷優(yōu)化，金融科技運用的逐漸供應鏈金融業(yè)務發(fā)展勢頭迅猛，通過跨界融合與協(xié)同發(fā)展，成為推進供給側結構性改革、破解中小企業(yè)融資難融資貴問題的重要抓手。對于商業(yè)銀行而言，在經(jīng)濟新常態(tài)呈現(xiàn)結構性資產荒的背景下，供應鏈金融潛在需求旺盛，市場空間廣闊，成為商業(yè)銀行公司業(yè)務轉型的重點方向。在此背景下，商業(yè)銀行普遍將供應鏈金融作為重要戰(zhàn)略方向和業(yè)務增長點，在提升服務實體經(jīng)濟效率的同時，充分把握經(jīng)濟新常態(tài)下的業(yè)務發(fā)展機會。
發(fā)展供應鏈金融正當其時
供應鏈金融是推動供給側結構性改革的重要抓手。當前，我國經(jīng)濟已由高速增長階段轉向高質量發(fā)展階段，經(jīng)濟增長方式更加注重平衡發(fā)展和結構優(yōu)化，更加注重在更高水平上實現(xiàn)供需結構的動態(tài)均衡。供應鏈金融通過跨界融合與協(xié)同發(fā)展，打通從采購到生產、流通、消費的各個環(huán)節(jié)，實現(xiàn)供需匹配，促進降本增效，對于促進經(jīng)濟高質量發(fā)展具有重要意義，成為推進供給側結構性改革的重要抓手。近年來，相關政策積極鼓勵金融機構和核心企業(yè)建立供應鏈金融服務平臺，推進供應鏈金融業(yè)務發(fā)展。
供應鏈金融成為解決中小企業(yè)融資問題的重要突破口。我國中小企業(yè)是國民經(jīng)濟和社會發(fā)展的生力軍，但融資難融資貴問題一直制約著企業(yè)的發(fā)展。供應鏈金融以核心企業(yè)為中心，對供應鏈各成員進行整體資信評估，降低了中小企業(yè)的融資門檻，是解決中小企業(yè)融資難題、降低融資成本、防控中小企業(yè)信用風險的有效手段。
金融科技為供應鏈金融創(chuàng)新發(fā)展提供有力支撐。隨著信息技術的快速發(fā)展，大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈以及物聯(lián)網(wǎng)等技術逐步滲透到金融業(yè)務中，通過提高效率、提升風控水平、提升服務體驗等方面，助力供應鏈金融業(yè)務發(fā)展：一是提升經(jīng)營效率。金融科技高效連接供需雙方并快速傳遞信息，提高合作效率。同時，通過供應鏈金融線上化管理，避開線下繁冗蓋章審批流程，提升審批效率。二是提升風控水平。金融科技使風控流程標準化、線上化、模塊化，降低信息不對稱性，并通過整合客戶征信、工商、稅務等數(shù)據(jù)進行多維度客戶風險畫像，強化金融機構風險管理能力。三是提升服務體驗。金融科技促使征信方式由對融資主體的信用征信向實際交易轉變，實現(xiàn)快速授信。同時，大數(shù)據(jù)技術深度挖掘客戶需求，實現(xiàn)為客戶提供定制化服務。
主要商業(yè)銀行積極推進供應鏈金融業(yè)務發(fā)展
商業(yè)銀行是國內供應鏈金融的主要資金提供方，在供應鏈金融業(yè)務發(fā)展前期，市場份額占據(jù)主導地位。2010～2017年，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展以及供應鏈金融參與主體的逐步增多，商業(yè)銀行市場份額有所下降。2017年后，監(jiān)管機構加大力度促進市場規(guī)范化，商業(yè)銀行市場份額有所回升。目前，商業(yè)銀行普遍將供應鏈金融作為重要戰(zhàn)略方向和業(yè)務增長點，傾注了大量優(yōu)質資源，業(yè)務發(fā)展取得積極進展。
首先，大型國有銀行憑借核心企業(yè)資源優(yōu)勢，業(yè)務規(guī)模穩(wěn)步提升。截至2018年末，工商銀行已為3200余條供應鏈提供全方位金融服務，為中航工業(yè)、中國中車、中石油等12000余名客戶累計辦理供應鏈金融業(yè)務筆數(shù)超10萬筆，實現(xiàn)放款金額超10000億元；建設銀行累計向3.3萬家企業(yè)發(fā)放5385億元網(wǎng)絡供應鏈融資，網(wǎng)絡供應鏈合作平臺達1184 家；交通銀行境內累計拓展達標產業(yè)鏈網(wǎng)絡超3000戶，供應鏈金融重點產品融資余額超人民幣1100億元，較上年末增長22.42%；農業(yè)銀行為眾多核心企業(yè)的上下游小微企業(yè)發(fā)放貸款2.3萬筆，總額達到91億元。
其次，股份制商業(yè)銀行積極布局供應鏈金融，業(yè)務發(fā)展各具特色。股份制商業(yè)銀行集中資源推動供應鏈金融業(yè)務發(fā)展，積累了諸多創(chuàng)新成果，部分股份制商業(yè)銀行業(yè)務發(fā)展迅猛，逐步形成自身核心競爭優(yōu)勢。
民生銀行在體制機制、業(yè)務模式等方面進行全方位創(chuàng)新。民生銀行將供應鏈金融作為重點戰(zhàn)略業(yè)務方向，于2018年5月在總行設立供應鏈金融一級部，建立起扁平化、專業(yè)化、垂直化事業(yè)部制經(jīng)營管理模式。同時，該行形成了以“民生E鏈”為品牌的供應鏈金融綜合服務體系，包括“通”系列行業(yè)解決方案、“E”系列融資產品以及一系列結算理財?shù)染C合金融產品與服務。該行2018年供應鏈金融核心客戶數(shù)同比增長121.43%。
平安銀行供應鏈金融具備先發(fā)優(yōu)勢，持續(xù)推進商業(yè)模式創(chuàng)新。平安銀行借助“橙e網(wǎng)”，通過小企業(yè)金融服務平臺，實現(xiàn)與產業(yè)鏈核心企業(yè)ERP、第三方信息平臺及電商等第三方交易平臺合作，集成銀行對小微企業(yè)授信所需的“資金流、物流、信息流”等關鍵價值信息。目前，平安銀行著力打造“交易銀行”產品體系，全面強化科技引領，構建智能供應鏈金融體系，打造開放式SAS平臺。
招商銀行積極探索金融科技賦能供應鏈金融。招商銀行結合自身在電子銀行方面的領先優(yōu)勢，圍繞供應鏈與交易鏈，建立端到端的產業(yè)互聯(lián)網(wǎng)金融服務閉環(huán)，將互聯(lián)網(wǎng)供應鏈金融業(yè)務向縱深發(fā)展，推出了投商行一體化的“產業(yè)互聯(lián)網(wǎng)供應鏈金融4.0版本”。近期，招商銀行參與由央行牽頭搭建的粵港澳大灣區(qū)貿易金融區(qū)塊鏈平臺建設，并落地同業(yè)首筆多級應收賬款轉讓融資業(yè)務。
供應鏈金融呈現(xiàn)智慧化、專業(yè)化、全程化發(fā)展趨勢
與信息技術高度融合，呈現(xiàn)智慧化轉型趨勢。伴隨著信息技術的快速發(fā)展，供應鏈金融呈現(xiàn)出與信息技術高度融合的趨勢，大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈以及物聯(lián)網(wǎng)等技術，正推動供應鏈運營的變革。目前，商業(yè)銀行積極推動供應鏈金融業(yè)務向流程標準化、管理可視化、決策智能化的智慧化轉型。如民生銀行供應鏈金融事業(yè)部于2018年啟動新供應鏈金融系統(tǒng)平臺建設，以應收E、政采E、汽車金融2.0為建設切入點，著力于打造智慧化供應鏈金融平臺。該平臺將部署應收賬款管理、貨品及物流管理、貸后監(jiān)測等供應鏈金融專屬模塊，并持續(xù)吸收應用區(qū)塊鏈、圖像識別等金融科技技術，實現(xiàn)更高效、更便捷、更智能地與客戶系統(tǒng)對接。
專注重點細分行業(yè)，呈現(xiàn)精準化管理趨勢。由于各行業(yè)盈利模式、資金需求狀況、周期性以及供應鏈金融管理模式均不同，供應鏈金融參與主體只有持續(xù)深耕重點細分行業(yè)，在對行業(yè)屬性和特征進行專業(yè)分析和研判后，才能充分了解客戶經(jīng)營狀況，掌握客戶經(jīng)營管理中的痛點和需求，有效把握各環(huán)節(jié)風險，并為企業(yè)提供量身定制的供應鏈金融產品服務。目前，部分商業(yè)銀行已形成具備自身行業(yè)特色的供應鏈金融業(yè)務模式。如民生銀行在汽車、醫(yī)藥、建工、白酒、家電、政采平臺等六大行業(yè)形成了完整的行業(yè)解決方案。同時，結合各行業(yè)特征，形成了“供應鏈服務+行業(yè)解決方案+融資與結算”的全方位產品服務體系。
建立深度信息聯(lián)盟，呈現(xiàn)全程化服務趨勢。各類供應鏈金融服務主體將通過互聯(lián)網(wǎng)、區(qū)塊鏈技術整合電商、支付、物流、銀行、稅務、海關等數(shù)據(jù)節(jié)點，搭建跨產業(yè)、跨部門、跨區(qū)域平臺，并與政府、行業(yè)協(xié)會等建立深度聯(lián)盟，打破“信息孤島”。同時，通過逐漸明確供應鏈金融各主體交易邊界，進行交易接口標準化、交易合約標準化、交易流程標準化管理，保證數(shù)據(jù)高效互通，真正實現(xiàn)供應鏈金融全程化服務。如民生銀行積極對接外部數(shù)據(jù)與服務機構，廣泛引入供應鏈金融生態(tài)圈其他參與主體，并搭載云ERP等更多面向B端的服務功能，降低產業(yè)活動以及金融活動中的信息不對稱和道德風險問題。
商業(yè)銀行供應鏈金融業(yè)務提升路徑
2019年7月，中國銀保監(jiān)會發(fā)布了《中國銀保監(jiān)會辦公廳關于推動供應鏈金融服務實體經(jīng)濟的指導意見》，鼓勵銀行保險機構成立供應鏈金融業(yè)務管理部門（中心），統(tǒng)籌推進供應鏈金融業(yè)務創(chuàng)新發(fā)展。供應鏈金融業(yè)務不僅符合國家政策導向，更是商業(yè)銀行適應經(jīng)濟新常態(tài)下的市場競爭格局，以客戶為中心提升核心競爭力的戰(zhàn)略選擇。商業(yè)銀行將以市場需求為導向，逐步突破傳統(tǒng)業(yè)務流程、系統(tǒng)架構、風控流程等對業(yè)務發(fā)展的束縛，實現(xiàn)敏捷化地滿足客戶需求，助力實體經(jīng)濟轉型升級。
優(yōu)化考核機制，切實引導并激發(fā)業(yè)務開展活力。考核激勵機制是貫徹落實業(yè)務發(fā)展戰(zhàn)略，引導商業(yè)銀行實現(xiàn)經(jīng)營目標的指揮棒，商業(yè)銀行將通過持續(xù)完善考核、利潤分配及不良容忍機制全面調動業(yè)務部門積極性。一是完善長短期相結合的考核機制。形成與供應鏈金融業(yè)務發(fā)展目標相適應的、長期與短期激勵相容的動態(tài)考核激勵機制，有效發(fā)揮考核對供應鏈金融業(yè)務發(fā)展的引導作用，推動供應鏈金融業(yè)務可持續(xù)健康發(fā)展；二是健全針對供應鏈金融創(chuàng)新業(yè)務的不良容忍機制。針對新模式、新場景、試點項目，在總體風險可控的前提下，積極開展試點項目，允許小范圍試錯。對供應鏈金融業(yè)務人員按照盡職免責原則，適當提高風險容忍度，鼓勵業(yè)務條線、評審條線開展業(yè)務創(chuàng)新嘗試。
契合客戶需求，高效開展產品創(chuàng)新及流程優(yōu)化。商業(yè)銀行有望通過逐步完善業(yè)務創(chuàng)新管理機制，實現(xiàn)以客戶需求為中心，敏捷化地滿足客戶需求。一是逐步健全創(chuàng)新管理機制，持續(xù)優(yōu)化業(yè)務流程。通過定期梳理并持續(xù)優(yōu)化創(chuàng)新流程，減少決策審批環(huán)節(jié)，為高效開展業(yè)務創(chuàng)新打下制度基礎；二是以客戶為中心，持續(xù)完善產品體系。構建快速并通暢的信息傳導機制，及時掌握客戶需求特點，以客戶在具體商業(yè)活動中產生的金融需求為產品設計要點，針對企業(yè)采購、銷售等場景，持續(xù)完善產品體系；三是強化內部溝通協(xié)調機制，為客戶提供綜合化金融服務。強化產品部門、客群部門、推動部門間的良性溝通協(xié)調機制，降低內部溝通協(xié)調成本，快速響應客戶綜合化服務需求。
強化科技賦能，提升在線供應鏈金融競爭優(yōu)勢。商業(yè)銀行將通過加強與信息科技技術融合，重塑商業(yè)銀行供應鏈金融業(yè)態(tài)和服務模式。一是持續(xù)跟蹤大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈等金融科技發(fā)展趨勢，結合供應鏈金融業(yè)務痛點，積極研究金融科技成果應用轉化，并將應用成果迅速推廣，推進金融科技技術創(chuàng)新與業(yè)務發(fā)展融合；二是搭建標準化基礎模塊，形成彈性平臺架構。完善標準化、組件化、模塊化的平臺架構，形成具備良好擴展性和靈活性的平臺,實現(xiàn)根據(jù)業(yè)務發(fā)展需求進行靈活快捷地組合，持續(xù)縮短系統(tǒng)迭代周期；三是擴充信息端口的可兼容性。促進各類網(wǎng)絡金融系統(tǒng)與核心企業(yè)內部ERP系統(tǒng)、物流倉儲信息管理系統(tǒng)、電子商務企業(yè)等外部數(shù)據(jù)的有效對接，實現(xiàn)信息互通以及數(shù)據(jù)集中化處理。
深耕重點行業(yè)，持續(xù)加強對產業(yè)鏈的把控能力。商業(yè)銀行將通過聚焦重點目標行業(yè)，深入挖掘重點行業(yè)價值空間。一是持續(xù)強化對重點行業(yè)的深度研究。充分掌握重點行業(yè)發(fā)展趨勢及發(fā)展周期、業(yè)務特征、業(yè)務模式、融資需求、主要風險等信息，在此基礎上開展有針對性的服務；二是加大重點行業(yè)客戶營銷力度。篩選并確定重點行業(yè)客戶清單，主動挖掘新客戶；三是深度挖掘供應鏈上下游潛力客戶。在充分把握產業(yè)特征并掌握相關信息的基礎上，積極開發(fā)多級供應商、多級經(jīng)銷商客戶。
夯實風控能力，構建匹配業(yè)務發(fā)展的風控體系。隨著供應鏈金融的發(fā)展從1.0的中心化時代逐步步入到4.0的數(shù)字化時代，對供應鏈金融的風險管理提出更高要求，商業(yè)銀行將契合供應鏈金融業(yè)務發(fā)展需要，重塑風控體系。一是匹配業(yè)務發(fā)展特征，進行風險控制理念、模式、手段創(chuàng)新。在理念上從以傳統(tǒng)財務指標進行授信向與貿易背景有關的多維數(shù)據(jù)進行授信評估轉變；在模式上與電子商務平臺、物流企業(yè)和科技公司合作開展聯(lián)合風控；在手段上加強金融科技技術的應用實踐與推廣力度，提升風控效率和水平。二是規(guī)劃先行、集中監(jiān)控。優(yōu)選大消費、弱周期行業(yè)，緊跟重點行業(yè)、重點區(qū)域、重點項目市場環(huán)境動向，酌情采取風險提示、阻斷、壓退等介入方式，完善供應鏈金融的業(yè)務操作流程，健全質押物管理體系，全面管控信用、操作、市場、法律風險。
作者系中國民生銀行研究院院長
