來(lái)源：走出去服務(wù)港

一個(gè)工人每個(gè)月工資相差2000元，這樣巨大的成本優(yōu)勢(shì)，讓紅豆集團(tuán)選擇了投資柬埔寨。

“2017年，柬埔寨最低工資標(biāo)準(zhǔn)為每月153美元，算上各方面福利每月為200多美元，折合成人民幣約1300元。但在中國(guó)的珠三角和長(zhǎng)三角，同樣的工人每月需要3000元以上，一個(gè)月就相差2000元左右，這對(duì)于勞動(dòng)密集型的行業(yè)是非常具有競(jìng)爭(zhēng)力的?！奔t豆集團(tuán)副總裁、柬埔寨西哈努克港經(jīng)濟(jì)特區(qū)公司董事長(zhǎng)陳堅(jiān)剛對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者說(shuō)。

陳堅(jiān)剛稱，柬埔寨擁有較大的人口紅利，勞動(dòng)力資源豐富，擁有人口1500多萬(wàn)，人口年齡結(jié)構(gòu)趨于年輕化，平均年齡24歲。

得益于如此優(yōu)越的人工成本，2017年的圣誕購(gòu)物季，如果你在美國(guó)弗吉尼亞州的唐格(Tanger)奧特萊斯，無(wú)論是在耐克店中拿起一雙運(yùn)動(dòng)鞋，還是在安德瑪(Under Armour)店里選一件T恤，你會(huì)發(fā)現(xiàn)，這些產(chǎn)品很可能是越南、柬埔寨或孟加拉國(guó)制造，中國(guó)制造已經(jīng)比較少見(jiàn)，而10年或15年前，全球制衣業(yè)還是中國(guó)制造的天下。

隨手所拿的一雙鞋、一件T恤產(chǎn)地的變化，體現(xiàn)出以制鞋業(yè)、制衣業(yè)為代表的勞動(dòng)密集型輕工業(yè)的再一次轉(zhuǎn)移。

上世紀(jì)80年代，他們從日本、韓國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣等地，轉(zhuǎn)移到珠三角和長(zhǎng)三角為代表的中國(guó)東部沿海工業(yè)區(qū)。而在中國(guó)人口紅利面臨拐點(diǎn)、勞動(dòng)力成本上升、產(chǎn)業(yè)升級(jí)的近兩三年，這些產(chǎn)業(yè)要么在中國(guó)本土轉(zhuǎn)型或前往中國(guó)內(nèi)陸仍具備相對(duì)優(yōu)勢(shì)的地方，要么轉(zhuǎn)移到東南亞、南亞乃至非洲等人口紅利更豐富、勞動(dòng)力成本更低廉的地區(qū)。從行業(yè)規(guī)模上看，其中第二種選擇為多數(shù)。

由北京大學(xué)新結(jié)構(gòu)經(jīng)濟(jì)學(xué)研究中心和英國(guó)海外發(fā)展研究所共同開(kāi)展的“推進(jìn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型——中國(guó)制造業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和走出去調(diào)研”項(xiàng)目報(bào)告日前發(fā)布，這份題為《應(yīng)對(duì)中國(guó)輕工業(yè)成本上漲：發(fā)展中國(guó)家有什么機(jī)遇》的報(bào)告（下稱“北大報(bào)告”）認(rèn)為，東南亞國(guó)家是最受中國(guó)企業(yè)歡迎的投資目的地，其中相對(duì)低廉的勞動(dòng)力成本是主要吸引力。盡管一些非常知名的中國(guó)制造商已在非洲投產(chǎn)，但并沒(méi)有多少受訪企業(yè)將非洲視為自己的首選投資目的地。

河內(nèi)制衣業(yè)月工資低至寧波六成

北大研究團(tuán)隊(duì)對(duì)位于珠三角和長(zhǎng)三角的規(guī)模以上（主營(yíng)業(yè)務(wù)收入達(dá)2000萬(wàn)人民幣）外向型企業(yè)進(jìn)行了案例研究和廣泛的問(wèn)卷調(diào)查，涵蓋了四個(gè)勞動(dòng)密集型輕工制造業(yè)門類：服裝、鞋類、玩具和家用電器。項(xiàng)目研究成果探討了這些行業(yè)的企業(yè)如何看待其經(jīng)營(yíng)成本和市場(chǎng)形勢(shì)的變化，以及如何應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)的策略，包括是否將生產(chǎn)活動(dòng)轉(zhuǎn)移到海外或國(guó)內(nèi)其他地區(qū)。

調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在過(guò)去的3年里，調(diào)查的中國(guó)東部沿海企業(yè)年均工資增長(zhǎng)10%至 20%，勞動(dòng)力成本上漲已成為大多數(shù)企業(yè)面臨的頭號(hào)挑戰(zhàn)。原材料投入成本上升，產(chǎn)品需求萎縮也擠壓了其盈利空間。

北大報(bào)告認(rèn)為，這使得中國(guó)這些勞動(dòng)密集型的輕工制造業(yè)正在失去競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

上述報(bào)告稱，為應(yīng)對(duì)勞動(dòng)力成本上升壓力，一半以上的受訪企業(yè)將技術(shù)升級(jí)作為降低勞動(dòng)力成本、提高勞動(dòng)生產(chǎn)率的首選策略。然而，自動(dòng)化策略應(yīng)用于輕工制造業(yè)仍有其自身的局限性，包括應(yīng)用成本高、難以實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)過(guò)程中必要環(huán)節(jié)的自動(dòng)化等。而其他很多企業(yè)采取的策略是加強(qiáng)對(duì)要素投入和產(chǎn)品加工過(guò)程中的成本控制，改變生產(chǎn)線或擴(kuò)大市場(chǎng)。

北大報(bào)告還稱，與服裝、玩具和家用電器三個(gè)行業(yè)的公司相比，鞋類企業(yè)更有可能因?yàn)閯趧?dòng)力成本上漲和其他挑戰(zhàn)而搬遷到“珠三角”和“長(zhǎng)三角”以外地區(qū)。27%的鞋類企業(yè)要么已經(jīng)在國(guó)外投資，要么計(jì)劃在未來(lái)三年這樣做。中國(guó)鞋業(yè)面臨著嚴(yán)峻挑戰(zhàn)，推進(jìn)生產(chǎn)機(jī)械化的難度較大。

促使勞動(dòng)密集型企業(yè)向東南亞轉(zhuǎn)移的首要因素是人力成本。

東南亞國(guó)家中，越南和柬埔寨受到勞動(dòng)密集型輕工業(yè)的歡迎，因?yàn)槠涔べY較低、人口年輕、擁有大量具備一定技能的勞動(dòng)力，并且在文化等方面與中國(guó)相似。

根據(jù)北大研究團(tuán)隊(duì)的數(shù)據(jù)，2017年，越南和柬埔寨兩國(guó)制衣業(yè)最高月工資僅為寧波同行業(yè)最高工資的六成到八成。

據(jù)IMA Asia估計(jì)，中國(guó)的制造業(yè)工資從2010年的每小時(shí)2美元上漲到2016年的每小時(shí)3.9美元。相比之下，越南和印度尼西亞的制造業(yè)工資仍然接近每小時(shí)1美元。

中國(guó)制造業(yè)企業(yè)向東南亞轉(zhuǎn)移包括兩類，一類是外商獨(dú)資在華企業(yè)，另一類是中國(guó)本土企業(yè)。無(wú)論是外資還是中資，這些企業(yè)大多是代工企業(yè)。其中設(shè)計(jì)代工(ODM)企業(yè)更可能在海外建立生產(chǎn)基地。

消費(fèi)者在耐克店拿起的那雙運(yùn)動(dòng)鞋，就可能產(chǎn)自有制鞋界的“富士康”之稱的裕元集團(tuán)。

裕元集團(tuán)是世界上最大的制鞋企業(yè)，目前擁有182條生產(chǎn)線，近16萬(wàn)員工，專業(yè)生產(chǎn)耐克、阿迪達(dá)斯、銳步等世界知名品牌運(yùn)動(dòng)鞋、休閑鞋和慢跑鞋。

上世紀(jì)60年代末在中國(guó)臺(tái)灣以代工起家的蔡氏家族1988年在香港成立裕元工業(yè)公司，同年進(jìn)駐中國(guó)大陸多個(gè)生產(chǎn)基地。1996年在越南設(shè)立生產(chǎn)基地，2010年在柬埔寨及孟加拉國(guó)設(shè)立生產(chǎn)基地，2015年在緬甸設(shè)立生產(chǎn)基地。

除了勞動(dòng)力成本之外，中國(guó)上海等重點(diǎn)城市的工業(yè)用地價(jià)格漲幅也高于雅加達(dá)以外的東南亞其他城市。

根據(jù)房地產(chǎn)咨詢機(jī)構(gòu)仲量聯(lián)行（JLL）的數(shù)據(jù)，截至2015年底，泰國(guó)東部海岸地區(qū)的估計(jì)地價(jià)為每平方米90美元，雅加達(dá)每平方米162美元，而上海則為每平方米近180美元。

越南統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)顯示，2017年上半年，越南制造加工行業(yè)增長(zhǎng)10%以上。從2010年以來(lái)，越南最低工資持續(xù)穩(wěn)定上漲，2016年年均增長(zhǎng)12.4%，2017年1月以來(lái)上漲7.3%。

盡管如此，越南兩大中心城市河內(nèi)與胡志明市的最低月工資為166美元，低于中國(guó)東部地區(qū)每月280美元的水平，而兩地的勞動(dòng)生產(chǎn)率差距非常小。

柬埔寨的勞工和土地成本也相對(duì)較低。盡管一些企業(yè)對(duì)當(dāng)?shù)氐牧T工抗議有抱怨，同時(shí)制衣業(yè)的最低工資也一直在上漲，僅2016年就從每月140美元上漲到每月153美元。制衣業(yè)是柬埔寨最主要的制造業(yè)，提供了其七成以上的出口，出口中的七成以上流向美國(guó)和歐盟國(guó)家，因?yàn)榧砥艺鳛槿蜃畈话l(fā)達(dá)國(guó)家之一，享受歐美的關(guān)稅優(yōu)惠。

除了人工成本較低，陳堅(jiān)剛所在的紅豆集團(tuán)選擇從2007年和中柬企業(yè)在西哈努克港設(shè)立工業(yè)園，也是看中了柬埔寨能帶來(lái)的較大市場(chǎng)。

陳堅(jiān)剛告訴第一財(cái)經(jīng)記者：“一方面，柬埔寨是東盟成員，東盟成員相互之間零關(guān)稅，進(jìn)入柬埔寨就等于進(jìn)入東盟。另一方面，柬埔寨作為欠發(fā)達(dá)國(guó)家，可享受歐美等發(fā)達(dá)國(guó)家給予的特殊貿(mào)易優(yōu)惠政策及額外的關(guān)稅減免優(yōu)惠?！北贝髨?bào)告稱，相比于貼牌生產(chǎn)（OEM）和自主品牌（OBM）企業(yè)，設(shè)計(jì)代工（ODM）企業(yè)更有可能在海外建立生產(chǎn)基地。由于歐美提供的優(yōu)惠關(guān)稅待遇，遷往低收入國(guó)家可以有助于它們節(jié)省關(guān)稅。

海外轉(zhuǎn)移仍需要實(shí)力與基礎(chǔ)

在安德瑪隨手拿起的運(yùn)動(dòng)T恤，很可能來(lái)自另外一家大型紡織和制衣企業(yè)——申洲國(guó)際。這家制衣企業(yè)總部在浙江寧波，已在香港上市。2015年其營(yíng)業(yè)額達(dá)到126億元人民幣，是耐克、阿迪達(dá)斯、優(yōu)衣庫(kù)等國(guó)際品牌的OEM供應(yīng)商。

為了應(yīng)對(duì)上升的人工成本，申洲國(guó)際一方面在中國(guó)內(nèi)地勞動(dòng)力資源豐富的地方設(shè)分廠，另一方面在柬埔寨、越南等東南亞國(guó)家布局。

2005年，申洲國(guó)際在柬埔寨成立了一家制衣廠，2008年在浙江衢州和安徽安慶分別設(shè)廠，衢州和安慶制衣廠的原料供應(yīng)都依靠寧波的紡織廠。

2013年，考慮到市場(chǎng)擴(kuò)大的需要和寧波工廠成本的上升，申洲國(guó)際在越南設(shè)立了寧波外的第二個(gè)紡織廠，而不是繼續(xù)擴(kuò)大寧波紡織廠的規(guī)模。這家設(shè)在越南的紡織廠為柬埔寨的制衣廠提供原料。

北大報(bào)告通過(guò)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，外商獨(dú)資和規(guī)模相對(duì)較大的企業(yè)能夠遷往國(guó)外，而且越來(lái)越多地搬遷到東南亞和非洲。大型企業(yè)普遍比小型企業(yè)更可能向海外擴(kuò)張或轉(zhuǎn)移生產(chǎn)線。只有8%的外資企業(yè)傾向于遷往國(guó)外，但這仍是中國(guó)內(nèi)資民營(yíng)企業(yè)數(shù)量的四倍。與民營(yíng)企業(yè)相比，位于珠三角的外資企業(yè)（占調(diào)查中很大一部分）已經(jīng)積累了海外投資的經(jīng)驗(yàn)。

同時(shí)，要想充分利用海外低廉的勞動(dòng)力成本是有條件的，只有達(dá)到一定規(guī)模、具有海外管理經(jīng)驗(yàn)、海外垂直供應(yīng)鏈以及應(yīng)對(duì)海外運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)才能實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)向海外轉(zhuǎn)移，充分利用不同地區(qū)的人力資源優(yōu)勢(shì)。一般規(guī)模較小、只面向中國(guó)市場(chǎng)、自己自主的小企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力差、融入全球產(chǎn)業(yè)鏈程度不深，走出去準(zhǔn)備和能力不足，心態(tài)上也更為猶豫。

相比于其他企業(yè)，申洲國(guó)際本身就是外商在華投資企業(yè)，需要支付海外投資運(yùn)營(yíng)成本，同時(shí)，由于其建立起來(lái)多點(diǎn)垂直產(chǎn)業(yè)鏈，深度融入全球價(jià)值鏈，抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)，比同行業(yè)中小規(guī)模的中國(guó)本土制衣企業(yè)更有實(shí)力向海外轉(zhuǎn)移。

數(shù)據(jù)來(lái)源：2016年度中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)

浙江工業(yè)大學(xué)中國(guó)中小企業(yè)研究院副院長(zhǎng)陳衍泰教授對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者稱，浙江本土企業(yè)自身已經(jīng)具備了一些能力和經(jīng)驗(yàn)，通過(guò)在海外發(fā)展園區(qū)，實(shí)現(xiàn)“先進(jìn)帶后進(jìn)”，走出去是企業(yè)國(guó)際化能力積累的結(jié)果。

2016年，申洲國(guó)際的銷售額達(dá)到人民幣151億元，利潤(rùn)29.5億元，員工總數(shù)7.46萬(wàn)人，其中柬埔寨員工11125人，越南員工11880人，柬越兩地員工占總數(shù)的近31%?？深A(yù)見(jiàn)的未來(lái)，申洲國(guó)際的東南亞員工占比將進(jìn)一步提高。

2007年，紅豆集團(tuán)通過(guò)走出去參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)與合作，而在自身產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的同時(shí)，設(shè)立了工業(yè)園，帶動(dòng)更多企業(yè)落地柬埔寨。

截至去年12月，紅豆集團(tuán)開(kāi)發(fā)的西哈努克港經(jīng)濟(jì)特區(qū)累計(jì)引入來(lái)自中國(guó)、歐美等國(guó)家及地區(qū)的企業(yè)118家，其中已生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的有98家，解決就業(yè)近2萬(wàn)人。

西哈努克省省長(zhǎng)潤(rùn)明曾將西哈努克港經(jīng)濟(jì)特區(qū)稱為柬埔寨西哈努克省經(jīng)濟(jì)發(fā)展的引擎和當(dāng)?shù)厝嗣竦摹帮埻搿薄?016年，西哈努克省人均GDP達(dá)1800美元，名列柬埔寨全國(guó)第一。

消費(fèi)市場(chǎng)和基礎(chǔ)設(shè)施同樣重要

除了低廉的成本優(yōu)勢(shì)，中國(guó)制造業(yè)向東南亞轉(zhuǎn)移也受益于東南亞國(guó)家內(nèi)部消費(fèi)市場(chǎng)的增長(zhǎng)和基礎(chǔ)設(shè)施水平的全面提高。

中國(guó)制造業(yè)大量轉(zhuǎn)移到東南亞，需要新建大量廠房，尤其是臺(tái)資企業(yè)。正是看到其中的巨大機(jī)遇，蘇州建興越南建設(shè)責(zé)任有限公司7年前成立，前幾年的業(yè)務(wù)增幅每年都在30%以上，近兩年有所下滑。該公司財(cái)務(wù)總監(jiān)張先生經(jīng)常出差越南，他對(duì)第一財(cái)經(jīng)稱，這些臺(tái)資企業(yè)主要涉及電子印刷、棉紡等行業(yè)。公司目前有100名固定員工，建筑工人主要從越南當(dāng)?shù)卣心迹瑥膰?guó)內(nèi)派過(guò)去成本太高。當(dāng)然，公司也有些困惑，比如，越南勞動(dòng)力流動(dòng)不充分，在南方的員工不愿意去北方工作。

東南亞地區(qū)人口眾多，平均年齡為30歲，15——39歲年齡段人口占總?cè)丝跀?shù)的40%。隨著越來(lái)越多的人口從農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)向制造業(yè)和服務(wù)業(yè)，預(yù)計(jì)在未來(lái)5年里，中等收入人口的復(fù)合增長(zhǎng)率將上升9%。

此前，東南亞國(guó)家基礎(chǔ)設(shè)施相對(duì)落后，工業(yè)生產(chǎn)所需的配套設(shè)施跟不上，制約了多數(shù)國(guó)家的制造業(yè)發(fā)展。雖然東南亞的交通、電力通信在很多方面還不完善，但情況正在好轉(zhuǎn)。

東南亞是中國(guó)基建企業(yè)走出去較早的市場(chǎng)。中國(guó)企業(yè)承建甚至投資了東南亞多個(gè)水電站、發(fā)電廠、公路、鐵路和機(jī)場(chǎng)項(xiàng)目。中國(guó)交通建設(shè)公司承諾在雅加達(dá)各地建設(shè)交通基礎(chǔ)設(shè)施。

除了中國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施承包商，東南亞國(guó)家也吸引了日本和韓國(guó)的基建企業(yè)。

日本住友商事株式會(huì)社、三菱商事株式會(huì)社、伊藤忠商事株式會(huì)社和丸紅株式會(huì)社都承諾會(huì)在馬來(lái)西亞、越南、印度尼西亞和泰國(guó)建設(shè)發(fā)電廠。住友為越南建造首個(gè)地鐵線路提供支持。樂(lè)天工程正在越南建設(shè)總長(zhǎng)為14.6公里的峴港廣寧高速公路的第一段。

近5年來(lái)，中國(guó)對(duì)東盟地區(qū)國(guó)家投資大幅增加，其中制造業(yè)占較大比重，且在不斷增長(zhǎng)。商務(wù)部的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2012年制造業(yè)投資9.88億美元，占16.2%；2013年到2016年，制造業(yè)投資每年都在上升，從11.89億美元增長(zhǎng)到35.44億美元，占比也從16.4%大幅提升到34.5%。

數(shù)據(jù)來(lái)源：2012年-2016年中國(guó)對(duì)外直接投資統(tǒng)計(jì)公報(bào)

談到紅豆集團(tuán)未來(lái)在柬埔寨的機(jī)會(huì)，陳堅(jiān)剛認(rèn)為，柬埔寨是一個(gè)發(fā)展中國(guó)家，國(guó)內(nèi)百?gòu)U待興，商機(jī)無(wú)限。

過(guò)去15年，柬埔寨經(jīng)濟(jì)保持平均7%以上的高速增長(zhǎng)，增速位居全球第六位。特別是在2015年3月，為發(fā)展經(jīng)濟(jì)，柬埔寨發(fā)布了《2015——2025工業(yè)發(fā)展計(jì)劃》，其中提出要把西哈努克省開(kāi)發(fā)為綜合性的示范經(jīng)濟(jì)特別區(qū)。

陳堅(jiān)剛認(rèn)為，柬埔寨這一計(jì)劃與中國(guó)的“一帶一路”倡議高度契合，西哈努克港經(jīng)濟(jì)特區(qū)作為“一帶一路”上的標(biāo)志性項(xiàng)目，面臨著難得的發(fā)展機(jī)遇。

北大報(bào)告稱，無(wú)論是希望吸引中國(guó)輕工制造業(yè)的東南亞、非洲東道國(guó)政府，還是推動(dòng)對(duì)外投資的中國(guó)政府，短期內(nèi)都應(yīng)該更多地關(guān)注珠三角地區(qū)的大型外資企業(yè)，尤其是鞋類企業(yè)。非洲和亞洲各國(guó)政府也應(yīng)該繼續(xù)改善基礎(chǔ)設(shè)施、制度和勞動(dòng)力供應(yīng)的質(zhì)量，以降低“走出去”企業(yè)的生產(chǎn)成本，提高“走出去”企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)效率。